ارزهای دیجیتال دارایی‌های غیرمتمرکزی هستند که می‌توان آن‌ها را از صرافی‌های متمرکز، صرافی‌های غیرمتمرکز (DEX)، بروکرها و پلتفرم‌های خریدوفروش نفربه‌نفر تهیه کرد. علاوه بر این، ارزهای دیجیتال نسبت به دیگر دارایی‌ها نوسان بیشتری دارند و برای همین مدیریت آن‌ها سخت‌تر است.

آموزش ساخت و مدیریت پورتفوی ارز دیجیتال

ساخت و مدیریت سبد ارز دیجیتال در حالت کلی شامل دو بخش تحقیق و سرمایه‌گذاری می‌شود:

• در قدم اول باید ابتدا بازار ارزهای دیجیتال را بررسی کرده و رمزارزهایی را انتخاب نمود که واقعا دارای کاربرد عملی باشند. همچنین این رمزارزها باید در آینده شانس پذیرش توسط عموم مردم و افراد حقوقی را داشته باشد. شما در حقیقت این رمزارزها و سودهای احتمالی آن‌ها را براساس عواملی همچون فعالیت شبکه، ارزش بازار، قیمت فعلی، موجودی در حال گردش و موجودی کل می‌سنجید.
• در قدم دوم که سرمایه‌گذاری است، باید در یک صرافی ارز دیجیتال عضو شده و حساب خود را با پرداخت پول شارژ کنید. سپس رمزارزهایی را که در مرحله‌ قبلی انتخاب کرده‌اید، خریداری می‌کنید. در نهایت نیز دارایی‌های رمزارزی خود را به یک کیف پول دیجیتال امن منتقل کرده و عملکرد آن‌ها را نظاره‌گر می‌شوید.

نقش تنوع‌بخشی در سبد ارز دیجیتال

منظور از تنوع‌بخشی یا «دایورسیفیکیشن» (Diversification) این است که در سبد ارز دیجیتال خود رمزارزهای متنوعی را قرار دهید تا ریسک سرمایه‌گذاری‌تان کاهش یابد. کاهش ریسک همزمان که پتانسیل سود شما را افزایش می‌دهد، مقدار ضررهای احتمالی را نیز پایین می‌آورد.

فرض کنید سبد ارز دیجیتالی ساخته‌ایم که ۱۰۰ درصد آن به رمزارز اتریوم اختصاص داده شده است. اتریوم بزرگ‌ترین پلتفرم برای ساخت برنامه‌های غیرمتمرکز است و معتقدیم از تمام ارزهای دیجیتال دیگر حتی بیت کوین عملکرد بهتری خواهد داشت. اما مشکلی برای این پلتفرم پیش می‌آید در نتیجه قیمت اتریوم نیز با افت قابل‌توجهی مواجه می‌شود. بدین ترتیب سبد ارز دیجیتال ما نیز ضرر وحشتناکی را تجربه خواهد کرد.

پرتفویی که در بالا به آن اشاره کردیم یک مشکل عمده داشت و در آن هیچ‌کدام از مفاهیم مدیریت ریسک و مدیریت سرمایه رعایت نشده بود. حال بیایید سبد ارز دیجیتال دیگری را مثال بزنیم که نسبت به پورتفولیوی قبلی یک تغییر بزرگ دارد.

در این سبد جدید به جای اینکه تمام دارایی‌های خود را صرف خرید اتریوم کنیم، تنها با ۲۵ درصد آن اتریوم می‌خریم. باقی مانده‌ی سرمایه‌ی خود را نیز ۲۵ درصد در بیت کوین، ۲۵ درصد در کاردانو و ۲۵ درصد نیز در رمزارز دیگری سرمایه‌گذاری می‌کنیم.

حال فرض کنید طبق همان سناریوی بالا برای بلاک چین اتریوم مشکلی پیش بیاید و با افت قیمت مواجه شود، در حالی که قیمت بقیه رمزارزها افزایش می‌یابد. در این صورت تنها ۲۵ درصد سبد ارز دیجیتال ما وارد ضرر خواهد شد و ۷۵ درصد بقیه می‌تواند این ضرر را جبران کند.

پس همان‌طور که می‌بینید متنوع‌سازی سبد ارز دیجیتال از اهمیت بالایی برخوردار است و طبق یک ضرب‌المثل قدیمی «تمام تخم‌مرغ‌ها را نباید در یک سبد گذاشت». برای متنوع‌سازی پورتفوی نیز می‌توانید تعداد رمزارزهای سرمایه‌گذاری شده را افزایش دهید، از رمزارزهایی که کاربرد متفاوتی نسبت به دیگر ارزهای دیجیتال دارند استفاده کنید یا براساس ریسک، سبد خرید خود را متعادل‌سازی کنید.

منظور از متعادل‌سازی سبد ارز دیجیتال براساس ریسک این است که درصد بیشتری از سرمایه‌ی خود را به رمزارزهایی اختصاص بدهید که ریسک سرمایه‌گذاری کمتری دارند و شناخته‌شده‌تر هستند.

چگونه سبد ارز دیجیتال یا پورتفوی خودمان را بسازیم؟

انسان‌ها شخصیت‌های متفاوتی دارند. سبد خریدی که از نظر یک سرمایه‌گذار ایده‌آل است ممکن است از نظر سرمایه‌گذار دیگر نیاز به تغییرات داشته باشد. با این حال، هنوز هم برخی قوانین و قدم‌های ابتدایی وجود دارد که هر سرمایه‌گذاری برای تشکیل و مدیریت سبد خرید و پورتفولیوی خود باید به آن‌ها توجه داشته باشد.

• قدم اول این است که سطح ریسک‌پذیری خود را شناخته و براساس آن مقدار رمزارزهای سبد خرید خود را تنظیم کنید. سرمایه‌گذارانی که تمایل به ریسک بیشتر دارند، می‌توانند بخش زیادی از سبد خود را به رمزارزهای پرریسکی مثل آلت کوین‌های با ارزش بازار متوسط و کم اختصاص دهند. در طرف دیگر، کسانی که چندان اهل ریسک نیستند، باید درصدی زیادی از پورتفوی ارز دیجیتال خود را به رمزارزهای کم‌ریسک مثل بیت کوین اختصاص دهند.
• نکته‌ی بعدی در ساخت یک سبد ارز دیجیتال ایده‌آل، اختصاص‌بخشی از پورتفولیو به استیبل کوین‌ها است. همان‌طور که در جریان هستید استیبل کوین به ارزهای دیجیتالی گفته می‌شود که به دلیل داشتن پشتوانه در دنیای واقعی ارزش آن‌ها همواره ثابت است. بنابراین باید همیشه مقداری استیبل کوین مثل تتر در اختیار داشته باشید تا اگر شرایط بازار طبق پیش‌بینی‌های شما پیش نرفت، بتوانید با استفاده از آن در قیمت‌های پایین‌ نیز خرید داشته باشید.
• موضوع مهم دیگری که باید به آن توجه داشته باشید این است که در زمان تزریق سرمایه‌ی اضافی به سبد خرید ارز دیجیتال خود، گزینه‌های خود را با دقت بررسی کنید. خرید رمزارزهایی که نسبت به کل بازار عملکرد بهتری داشته‌اند، در نگاه اول هوشمندانه‌ترین گزینه به نظر می‌رسد، ولی فراموش نکنید که در این صورت ریسک اصلاح قیمت نیز وجود خواهد داشت.
• قدم چهارم در ساخت و مدیریت پورتفوی ارز دیجیتال این است که کورکورانه از نظرات و تحلیل‌های دیگران پیروی نکرده و تنها براساس تحقیقات و نتیجه‌گیری‌هایی که خودتان انجام داده‌اید، اقدام به بستن سبد ارز دیجیتال خود کنید. شاید بارها با اصطلاح DYOR مواجه شده باشید که مخفف عبارت Do Your Own Research است. این یعنی خودتان باید تحقیق کنید زیرا ممکن است افراد دیگر تنها برای منافع شخصی خود تحلیل‌ها و مطالب مختلفی را در اینترنت منتشر کنند.
• در نهایت همیشه سعی کنید سرمایه‌ی خود را کم‌کم و به تدریج برای خرید رمزارزهای مورد نظر خود خرج کنید. هیچ‌وقت به محض اینکه حقوق‌تان پرداخت شد یا پولی دستتان آمد با همه‌ی آن خرید نکنید. در عوض می‌توانید از استراتژی‌های خرید پله‌ای مثل DCA استفاده کنید تا ریسک سرمایه‌گذاری‌تان کمتر شود.

سخن پایانی

بخش زیادی از بازار ارزهای دیجیتال به شرایط مساعد بیت کوین بستگی دارد. با این حال دلیل نمی‌شود که تنها روی بیت کوین سرمایه‌گذاری کرده و یک سبد ارز دیجیتال متنوع تشکیل ندهیم. استفاده از رمزارزهای مختلف در ساخت و مدیریت پورتفوی ارز دیجیتال، می‌تواند سرمایه‌گذاری شما را متعادل‌سازی کرده و همزمان که احتمال موفقیت آن را بالا می‌برد، ریسک آن را نیز کاهش ‌دهد.

منظور از سبد ارز دیجیتال، رمزارزهای مختلفی است که هر شخصی برای کسب سود آن‌ها را خریداری می‌کند. هر چه این سبد ارز دیجیتال که گفتیم به آن پورتفوی ارز دیجیتال یا پورتفولیو نیز گفته می‌شود، تنوع بیشتری داشته باشد ریسک از دست رفتن سرمایه نیز به همان نسبت کمتر می‌شود.

از همین رو در این مقاله تلاش کردیم نکات مهمی که در ساخت و مدیریت سبد ارز دیجیتال اهمیت دارند را برای شما توضیح دهیم تا خودتان بتوانید بدون نیاز به دیگران یک پورتفوی رمزارزی ایده‌آل تشکیل بدهید.